Крајњи корисници: Стална пенетрација снаге, висок замах раста у складиштењу енергије се наставља
Кина: ефикасне потрошачке субвенције, политике за 2025. за које се очекује да ће се наставити
Укупан обим: Политика субвенција има добар ефекат, а продаја наставља да расте.
У новембру је тржиште путничких аутомобила са новом енергијом продавало 1.268 милиона возила, што је повећање од 50.5% у односу на претходну годину и повећање од 5.9% на месечном нивоу. Од јануара до новембра 2024. малопродаја је износила 9.594 милиона возила, што је повећање од 41.2% у односу на исти период прошле године. Од јануара до новембра 2024. малопродаја је износила 9.59 милиона возила, што је повећање од 41% у односу на исти период прошле године. У новембру је извоз нових енергетских путничких аутомобила износио 80,000 возила, што је пад од 7% у односу на претходну годину и пад од 33% на месечном нивоу. Од јануара до новембра 2024. извезено је 1.09 милиона возила, што је повећање од 16% у односу на исти период прошле године.
Структура: Продор возила средњег и нижег разреда је довољан, а очекује се да ће се удео возила високе класе даље повећати.
Од јануара до октобра 2024. године, стопе пенетрације нових енергетских возила испод 100,000 РМБ и РМБ 100,000 до РМБ 200,000 достигле су 34.3% и 39.2% респективно, а стопа пенетрације се брзо повећала. Стопа пенетрације врхунских модела изнад 200,000 РМБ тренутно има велики простор за побољшање и очекује се да ће се даље повећати у будућности са повећањем обима модела као што су Хуавеи, Ксиаоми и Тесла.
Снабдевање: Биће довољне резерве нових модела у 2024-2026, а снабдевање високог квалитета ће наставити да расте.
На основу статистичких података о специфичним планским бројевима модела које су јавно објавили различити произвођачи аутомобила, кинески произвођачи аутомобила ће лансирати 380-390 нових аутомобила од 2024. до 2030. (који покривају независна/заједничка предузећа, нове брендове снаге; модели укључују нове/реновиране моделе). Међу њима, око 330 нових аутомобила биће лансирано од 2024. до 2026. године, а у исто време, паметна вожња, брзо пуњење и висока густина енергије батерије за електрична возила ће се убрзати за 25-26, а удео висококвалитетног снабдевања ће наставити да расте.
Политика: Са повећањем на страни потрошње очекује се наставак политике субвенција.
На националном нивоу, стандард субвенција за нова енергетска возила у 2024. години биће прецизиран према набавној цени аутомобила, уз субвенцију од 10% набавне цене за аутомобиле испод 150,000 РМБ, 8% за аутомобиле између 150,000 РМБ и 300,000 РМБ 6 РМБ и изнад 300,000% за аутомобиле. Истовремено ће се наставити политика ослобађања од пореза на куповину. Од 1. јануара 2024. до 31. децембра 2025. куповина нових енергетских возила биће ослобођена плаћања пореза на куповину возила, са максималним ослобађањем од 30,000 РМБ по возилу. Од 1. јануара 2026. до 31. децембра 2027. порез ће бити преполовљен, с тим да ослобађање од пореза не прелази 15,000 РМБ. Поред тога, дошло је до промена у субвенцијама за замену аутомобила. Међу националним субвенцијама, субвенција од 20,000 РМБ предвиђена је за расход путничких аутомобила на гориво са националним ИИИ стандардом емисије или испод или специфичним новим енергетским путничким аутомобилима и куповину нових енергетских путничких аутомобила, а субвенција од 15,000 РМБ предвиђена је за куповину путничких аутомобила на гориво запремине 2.0 литра или мање.
Европа: Продаја је генерално стабилна, очекује се да ће емисије угљеника подржати стабилан раст у 2025. години, а квалитетна понуда ће се повећати 2026. године.
Европска продаја путничких аутомобила нове енергије од јануара до октобра 2024. износила је 2.32 милиона јединица, што је пад од 0.9% у односу на исти период прошле године. Међу њима, продаја у октобру износила је 238,000 јединица, што је повећање од 1% у односу на исти период прошле године. Европа ће се суочити са већим економским притиском 2024. године, што ће резултирати нижом тржишном потражњом од очекиване. Гледајући унапред у 2025., верујемо да су европске политике емисије угљен-диоксида и даље ограничене и да ће Европа одржати стабилан раст у 2025. години.
Сједињене Америчке Државе: Укупан тренд продаје ће се повећати 2024. Од јануара до септембра 2024. обим продаје у САД износио је 1.148 милиона возила, што је повећање од 6% у односу на претходну годину.
Међу њима, обим продаје у октобру 2024. био је 127,000 возила, што је пад од 3.1% у односу на исти период прошле године. Гледајући унапред, верујемо да се са повећањем продаје модела пикапа као што је Цибертруцк и погоном на страни понуде, као што је либерализација аутономне вожње, очекује да ће укупни раст одржати раст.
Глобални резиме: Кина, САД и Европа настављају да расту. Глобална стопа продора нових енергетских возила генерално показује брз узлазни тренд, достижући 13% у 2022. години, 16% у 2023. и убрзавајући се 2024. године, са 15% у првом кварталу, 18% у другом кварталу и 20.4% у трећем кварталу. Од јануара до октобра 2024. године кумулативна стопа продора нових енергетских возила у Кини достигла је 37.7%, Немачка је достигла 17.7%, Норвешка је достигла 70.7%, Сједињене Државе 9.5%, а Јапан 2.9%.
Складиштење енергије: Глобално тржиште остаје робусно, са континуираним високим растом у 2025
Европа и Сједињене Државе: Кућни систем батерија за складиштење енергије одржава раст, и комерцијални систем великих батерија за складиштење соларне енергије преузима потражњу. Очекујемо да ће 2025. године инсталирани капацитет великих система за складиштење енергије у Европи по први пут премашити капацитет система за складиштење енергије у домаћинствима, постајући главна сила која покреће раст тржишта складиштења енергије.
Тржишта у развоју: као што су Блиски исток, Чиле и Јужна Африка, где циљеви неутралности угљеника покрећу раст потражње за коришћењем обновљиве енергије, али недостатак или старење инфраструктуре као што су електричне мреже ометају ветроелектране и соларне инсталације, а повлачење енергије на угаљ довело је до пада производње електричне енергије, што заузврат стимулише потражњу за складиштењем енергије.
Процењујемо да ће глобална продаја нових енергетских возила достићи 21.01 милион и 23.63 милиона у периоду 2025-2026, са стопама пенетрације од 23.7% и 26.2%. У комбинацији са складиштењем енергије и другим захтевима, укупна потражња за пакет соларних литијум јонских батерија у 2024-2026 ће бити 1521, 1934 и 2332 Гвх, што је повећање од 36%, 27% и 21% у односу на претходну годину, респективно. У 2025., снага, складиштење енергије и потрошња биће 1198, 476 и 261 Гвх, респективно.
Нове технологије: Солид-Стате батерије, силицијумске аноде, натријумске батерије и композитни колектори за које се очекује да ће постићи комерцијализацију
Натријумова батерија: Очекује се да ће достићи паритет у наредне три године, а неки сценарији примене су бољи од литијумске батерије. Натријумова батерија има предности ниске цене, добре стабилности на високим и ниским температурама и добре перформансе брзине.
1) Ресурси натријума су у изобиљу, широко распрострањени, ниске цене и немају уско грло у развоју.
2) Натријум-јонске батерије имају одличне перформансе брзине и перформансе на високим и ниским температурама.
3) Натријум-јонске батерије се не запале или не експлодирају у тестовима безбедности и имају добре безбедносне перформансе. Очекује се да ће натријумска батерија и литијумска батерија достићи паритет 2026. године.
Ланац снабдевања: Процес производње натријумских батерија је сличан оном код литијумских батерија. Језгро су инкременталне сировине, а главни маргинални прираст су тврди угљеник и позитивне електроде.
